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November 4, 2024

이제 막 시작일 뿐입니다.
우리 사업의 성장은 가속화되고 있으며, 미국 정부와 상업 고객들로부터 가장 진보된 인공지능 기술에 대한 변함없는 수요를 충족시키면서 우리의 재무 성과는 기대를 초과하고 있습니다.
세계는 산업과 경제를 재편하는 미국 주도의 인공지능 혁명의 한가운데 있으며, 우리는 그 중심에 있습니다.
지난 분기 우리의 매출은 기록적인 7억 2,600만 달러에 도달했으며, 이는 전년 같은 기간 대비 30% 증가한 수치로, 우리는 사업을 빠르게 확장하고 있습니다.
지난 6분기 동안 매출의 전년 동기 대비 성장률은 2023년 2분기의 13%에서 2024년 3분기의 30%로 상승했습니다. 이것은 우리가 항상 가능하다고 믿었고 이를 이루기 위해 엄청난 노력을 기울인 상승입니다.

거대한 힘이 떠오르고 있습니다. 이것은 소프트웨어의 세기이며, 우리는 전체 시장을 차지하려 합니다.
우리 사업의 끊임없는 전진은 현재 대규모 언어 모델을 대기업에 유용하고 가치 있게 만드는 기술 인프라에 대한 초기 수십 년간의 투자에 의해 추진되었습니다.
우리는 이제 S&P 500의 일원이기도 합니다 — 대부분의 사람들이 비현실적이라고 생각했던 목표입니다. 시장에서 많은 사람들이 우리를 떠났고, 잘못된 시점에 희망을 버렸습니다.
미국, 그리고 확장하여 전 세계에서 가장 수익성이 높고 중요한 기업들로 구성된 이 지수에 우리가 진입하게 된 것은 우리 비즈니스의 강점과 소프트웨어에 대한 수요의 확대로 가능해졌습니다.
2024년 3분기에 우리는 회사 20년 역사상 가장 큰 이익을 기록하며 순이익 1억 4,400만 달러에 도달했습니다.

그리고 우리는 다가올 모든 것에 대비하고 있습니다.
처음으로, 2024년 9월 30일로 끝나는 12개월 동안 조정된 잉여 현금 흐름이 10억 달러를 초과했으며, 현금, 현금성 자산 및 시장성 증권의 예비 비축액은 46억 달러에 달했습니다.

미국 시장은 여전히 우리 비즈니스의 핵심입니다.
기업들과 정부 기관들이 자신들의 소유하고 가장 중요한 데이터셋에 언어 모델의 힘을 발휘할 수 있는 기술 인프라를 구현하기 위해 경쟁하면서, 우리는 인공지능의 가능성에 가장 빠르게 반응하는 기관들을 미국에서 보았습니다.
최신 플랫폼인 AIP의 출시가 우리 비즈니스를 변화시켰습니다.
우리는 상업 및 정부 시장에서 3분기 동안 총 4억 9,900만 달러의 미국 매출을 달성했으며, 이는 전년 같은 기간 대비 44% 증가한 수치입니다.
미국 정부 비즈니스에서의 성장은 AI를 받아들이는 고객들 덕분에 급증하고 있습니다. 방위 및 정보 기관을 포함하는 이 시장의 매출은 전년 대비 40%, 분기 대비 15% 증가하여 2024년 9월 30일로 끝나는 3개월 동안 3억 2,000만 달러에 도달했습니다.
같은 기간 미국 상업 시장의 매출은 전년 대비 54%, 분기 대비 13% 증가하여 1억 7,900만 달러에 이르렀습니다.

특히 미국의 기관들이 우리 플랫폼과 인공지능 기능을 광범위하게 채택한 속도는 우리 성장의 원동력이 되어 왔으며, 앞으로도 계속될 것이라고 믿습니다.
미국이 다시 앞서 나아가는 동안, 유럽의 동맹국들과 파트너들은 뒤처지고 있습니다. 그들의 민간 및 공공 기관들은 경제사에서 중요한 이 순간에 방관하고 있는 반면, 미국 기업들의 끊임없는 혁신은 글로벌 산업을 교란하고 재편하고 있습니다. 유럽은 인공지능의 기회와 도전에 적응하지 않으면 파멸의 위험에 처할 것입니다.

위험 감수와 혁신에 대한 미국 기업들의 헌신은 세계에서 비할 데 없습니다. 우리는 미국에서 인공지능을 수용함으로써 얻게 될 보상이 인류의 해방과 경제적 번영 측면에서 엄청날 것이라고 믿습니다.
이 독특한 시기에 미국의 영향력은 단순히 인공지능 공급을 통제하는 데서 나오는 것이 아니라, 최신 기술을 주요 기업과 기관에 전략적으로 배치할 수 있는 능력에서도 나옵니다. 필수적인 데이터, 배포, 의사결정 구조와 인공지능을 원활하게 통합하려는 수요를 채널화하고 지도할 수 있는 우리의 독보적인 능력이야말로 진정으로 우리를 차별화하는 요소입니다.
그러나 현재 시대의 피상적인 소비주의는 문화와 문명으로서 우리의 야망을 약화시킬 위험이 있습니다.
우리는 가장 중요한 기관들을 무장하고 방어하기 위해 이 회사를 설립했으며, 주변부에서 하찮은 오락거리를 만드는 것이 목적이 아니었습니다.
이 야망, 목적 의식, 자신보다 더 큰 이야기 속에 참여하고자 하는 열망 때문에 우리가 이 순간에 도달할 수 있었습니다.

Sincerely,

Alexander C. Karp

Chief Executive Officer & Co-Founder

Palantir Technologies Inc.

https://www.palantir.com/q3-2024-letter/en/

Palantir Technologies Inc.는 2024년 3분기 실적 발표를 통해 AI 수요 증가에 힘입어 견고한 성장을 이뤘다고 밝혔습니다. 이번 실적 발표에서 Palantir는 AI 플랫폼에 대한 높은 수요가 매출 성장을 견인했다고 강조하며, 회사가 AI 혁명에서 중심적인 역할을 수행할 것임을 언급했습니다. CEO 알렉스 카프는 이번 성과를 "완벽한 달성"으로 표현하며, AI가 앞으로 더 큰 변화를 가져올 것이라고 강조했습니다.

3분기 주요 성과 요약

• 미국 매출: 전년 동기 대비 44% 증가한 4억 9,900만 달러
• 미국 상업 매출: 전년 동기 대비 54% 증가한 1억 7,900만 달러
• 미국 정부 매출: 전년 동기 대비 40% 증가한 3억 2,000만 달러
• 총 매출: 전년 동기 대비 30% 증가하여 7억 2,600만 달러 도달
• 대형 계약: 100만 달러 이상 규모의 계약 104건 체결
• 고객 증가율: 전년 대비 39% 증가
• GAAP 순이익: 1억 4,400만 달러 (순이익률 20%)
• GAAP 영업이익: 1억 1,300만 달러 (영업이익률 16%)
• 조정 영업이익: 2억 7,600만 달러 (영업이익률 38%)
• 조정 주당순이익 (EPS): 전년 대비 43% 증가하여 주당 0.10달러
• 현금 및 현금성 자산: 46억 달러 보유
• 영업 현금 흐름: 4억 2,000만 달러 (58% 마진)
• 조정된 자유 현금 흐름: 4억 3,500만 달러로 60% 마진, 12개월 기준 10억 달러 초과 달성

향후 실적 전망

• 4분기 매출: 7억 6,700만~7억 7,100만 달러로 예상
• 4분기 조정 영업이익: 2억 9,800만~3억 200만 달러 전망

2024년 전체 실적 예상치

• 총 매출: 28억 500만~28억 900만 달러로 상향 조정
• 미국 상업 매출: 전년 대비 50% 이상 성장한 6억 8,700만 달러 이상 예상
• 조정 영업 이익: 10억 5,400만~10억 5,800만 달러 예상
• 조정 자유 현금 흐름: 10억 달러 초과

CEO 알렉스 카프는 이번 분기 실적과 향후 전망을 긍정적으로 평가하며, Palantir가 AI 기술을 통해 시장에서의 입지를 더욱 강화하고 있다고 강조했습니다. Palantir는 향후에도 AI 플랫폼을 중심으로 한 성장을 지속할 것으로 예상됩니다.

팔란티어 테크놀로지스(이하 팔란티어)는 이름만 들으면 조금 낯설 수 있지만, 사실 지금의 빅데이터와 인공지능(AI) 트렌드 속에서 중요한 역할을 하고 있는 회사입니다. 처음에는 주로 미국 정부 기관들과 함께 성장해 왔지만, 최근에는 일반 기업들에게도 데이터 분석 서비스를 제공하며 영역을 넓히고 있어요. 이 회사는 2003년에 설립되어 2020년 뉴욕 증권 거래소(NYSE)에 상장되었고, 상장 후에는 주식 시장에서도 큰 주목을 받고 있습니다.

팔란티어는 데이터 분석 회사지만, 일반적인 데이터 처리나 보고서 작성 같은 일을 하는 것이 아니라, 빅데이터와 AI를 이용해 복잡한 문제를 해결할 수 있는 강력한 솔루션을 제공합니다. 그래서 정부는 테러 방지, 범죄 추적 등 국가 안보와 관련된 일에 이 회사의 소프트웨어를 쓰고, 기업들은 고객 데이터를 분석해 매출을 늘리거나 비용을 줄이는 데 활용합니다. 이번 포스팅에서는 팔란티어가 어떤 사업을 하고, 어떤 매력을 가지고 있으며, 투자할 때 어떤 점을 주의해야 할지 초보자 눈높이에 맞춰 쉽고 자세히 설명해 드리겠습니다.

1. 팔란티어의 핵심 사업: 두 가지 플랫폼, 고담(Gotham)과 파운드리(Foundry)

팔란티어의 사업은 크게 두 가지 플랫폼을 중심으로 돌아갑니다. 바로 고담(Gotham)과 파운드리(Foundry)인데요, 각각의 플랫폼이 정부와 기업에서 중요한 역할을 하고 있어요.

고담(Gotham) - 정부 기관을 위한 데이터 분석 플랫폼

고담은 팔란티어의 첫 번째 핵심 플랫폼으로, 정부와 방위산업 부문을 위한 데이터 분석 도구입니다. 쉽게 말하면, 고담은 정부가 방대한 데이터를 분석해서 신속한 결정을 내리게 도와주는 플랫폼입니다. 예를 들어, 미국 국방부나 CIA 같은 기관이 테러 위협을 파악하거나 범죄자를 추적할 때 고담을 사용합니다. 고담은 여러 데이터 소스를 한 곳에 모아 빠르게 분석하고 시각화할 수 있어, 중요한 정보를 한눈에 파악하게 해 줍니다.

왜 이게 중요한지 좀 더 쉽게 설명해 볼게요. 테러나 범죄 같은 사건은 실시간으로 변하는 상황이 많고, 그 안에서 관련된 데이터들이 끊임없이 쏟아져 나옵니다. 여러 데이터 소스에서 정보를 모아 하나의 사건을 이해하려면 매우 복잡하고 많은 시간이 필요하죠. 고담은 이런 복잡한 과정을 간단하게 만들어 줍니다. 다양한 소스의 데이터를 빠르게 분석해 "어떤 일이 일어나고 있는가?", "어디서 위험이 발생할 수 있는가?" 같은 중요한 질문에 빠르게 답할 수 있도록 돕습니다. 덕분에 팔란티어는 미국 정부와 안정적인 관계를 유지하면서 수익을 얻고 있습니다.

파운드리(Foundry) - 기업을 위한 데이터 분석 플랫폼

팔란티어의 두 번째 플랫폼, 파운드리(Foundry)는 민간 기업을 위한 데이터 통합 및 분석 도구입니다. 파운드리는 헬스케어, 금융, 제조업 등 다양한 산업에서 사용되며, 기업들이 데이터로부터 통찰을 얻어 더 나은 결정을 내릴 수 있도록 돕습니다. 예를 들어, 헬스케어 회사는 환자 데이터를 분석해 질병을 예측하고, 제조업체는 생산 과정에서 문제를 사전에 발견할 수 있도록 해 줍니다.

기업들은 빅데이터를 분석해 비즈니스의 효율성을 높이고 비용을 절감하려고 합니다. 예를 들어, 한 금융회사가 고객 데이터를 분석해서 고객이 어떤 금융 상품에 관심을 가질지 예측하거나, 생산 업체가 어떤 기계가 언제 고장 날 가능성이 높은지 예측할 수 있다면 회사는 더 큰 성과를 낼 수 있겠죠? 파운드리는 바로 이런 작업을 가능하게 해 줍니다. 덕분에 팔란티어는 민간 부문에서도 점점 더 많은 고객을 확보하고 있어요.

2. 팔란티어의 돈 버는 방법 : 정부와 민간 부문에서의 수익 구조

팔란티어는 정부와의 계약과 민간 부문 계약에서 수익을 얻고 있어요. 이 두 가지 수익 구조는 팔란티어가 안정성과 성장 가능성을 동시에 갖추게 해 주는 중요한 기반이 됩니다.

정부 계약 - 안정적인 수익원

팔란티어의 초기 성장 기반은 미국 정부와의 계약에서 나왔습니다. 특히 고담 플랫폼은 국가 안보와 관련된 다양한 프로젝트에서 사용되고 있으며, 팔란티어는 미국 국방부, FBI, CIA 등과 같은 여러 정부 기관과 계약을 맺어 왔습니다. 정부와의 계약은 일정 기간 동안 안정적으로 수익을 제공하므로 회사의 재무 구조를 안정적으로 유지하는 데 큰 도움이 됩니다.

예를 들어, 경기 침체가 오더라도 국가 안보와 관련된 프로젝트는 중단되지 않는 경우가 많아서, 팔란티어는 안정적인 매출을 얻을 수 있습니다. 다만, 이 안정성에는 한 가지 리스크가 있습니다. 만약 정부가 예산을 줄이거나 특정 프로젝트를 중단하게 된다면 매출에 영향을 받을 수 있죠. 그래서 팔란티어는 이 리스크를 줄이기 위해 민간 부문으로 사업을 확대하고 있습니다.

민간 부문 - 성장 가능성이 높은 새로운 시장

팔란티어는 이제 정부와의 계약에만 의존하지 않고 민간 부문으로 빠르게 확장하고 있습니다. AI와 빅데이터의 수요가 급증하는 트렌드 속에서, 여러 산업 분야의 기업들이 팔란티어의 데이터 분석 기술을 활용해 비즈니스 효율을 높이고자 합니다. 예를 들어, 헬스케어에서는 병원들이 환자 데이터를 분석해 질병 발생을 예측하고, 제조업체들은 생산 라인의 데이터를 분석해 잠재적인 문제를 사전에 파악하는 데 팔란티어의 솔루션을 활용하고 있어요.

팔란티어는 특히 민간 부문에서의 성장이 향후 회사의 장기적인 성공에 중요한 역할을 할 것이라고 보고 있습니다. 그래서 파운드리 플랫폼을 중심으로 민간 부문 고객을 늘리려는 전략을 적극적으로 펼치고 있습니다.

3. 팔란티어의 투자 매력: 빅데이터와 AI 시장의 성장과 맞물린 장점

1) 빅데이터와 AI 수요 증가
현재 전 세계적으로 AI와 빅데이터 분석에 대한 수요가 급증하고 있습니다. 기업과 정부는 방대한 데이터를 활용해 더 빠르고 정확한 결정을 내리고자 하며, 팔란티어는 이 수요를 충족시킬 수 있는 솔루션을 보유하고 있습니다. 특히 최근의 AI 붐은 팔란티어의 성장 가능성을 높이는 중요한 요인이죠.

2) 안정적인 정부 계약 기반
팔란티어는 미국 정부와 오랫동안 좋은 관계를 유지해 왔고, 이 관계 덕분에 경기 불황에도 비교적 안정적인 수익을 얻을 수 있습니다. 국가 안보와 관련된 분야에서 팔란티어의 데이터 분석 기술이 필수적이기 때문에, 정부 예산이 줄어들 가능성이 낮은 편입니다.

3) 민간 부문 확장 가능성
팔란티어는 민간 부문에서도 성장 가능성이 크다고 판단하고 있으며, 이를 위해 다양한 산업 분야로 영역을 넓히고 있습니다. 헬스케어, 금융, 제조업 등에서 빅데이터의 중요성이 점점 커지면서 팔란티어가 제공하는 솔루션을 찾는 기업들이 많아지고 있습니다. 이는 회사의 장기적 성장 가능성을 높이는 요인으로 작용합니다.

4. 팔란티어의 주요 리스크: 정부 의존도와 규제 이슈

1) 정부 계약 의존도
팔란티어는 여전히 상당 부분의 매출을 미국 정부와의 계약에서 얻고 있습니다. 이는 안정적인 수익을 보장하지만, 정부 예산 변화에 크게 영향을 받을 수 있는 리스크도 있죠. 만약 정부가 팔란티어와의 계약을 줄이거나 중단하게 되면 매출에 타격을 입을 수 있습니다. 그래서 팔란티어는 민간 부문으로의 확장을 통해 이러한 리스크를 줄이려 하고 있습니다.

2) 데이터 프라이버시와 규제 문제
팔란티어는 대량의 민감한 데이터를 다루기 때문에 데이터 보호 규제에 노출되어 있습니다. 개인정보 보호와 관련된 규제가 전 세계적으로 강화되고 있기 때문에, 팔란티어가 이를 어떻게 관리하고 있는지가 중요한 문제입니다. 만약 개인정보와 관련된 논란이 발생한다면 기업 이미지와 수익성에 큰 영향을 미칠 수 있습니다.

팔란티어 테크놀로지스(PLTR)는 AI와 빅데이터 분석 분야에서 주목받는 회사로, 특히 정부와 민간 기업을 위한 고급 데이터 분석 솔루션을 제공합니다. 11월 4일 예정된 3분기 실적 발표를 앞두고, 팔란티어의 성과와 향후 전망에 대해 관심이 높아지고 있습니다. 이 글에서는 초보 투자자들이 이해하기 쉽게 팔란티어의 회사 배경, 주요 전략, 3분기 실적 발표에서 주목해야 할 사항, 그리고 투자 시 유의해야 할 점들을 정리했습니다.

팔란티어는 어떤 회사인가요?

설립 배경과 초기 성장
팔란티어는 2003년에 설립되어, 정부 기관과 협력하여 성장해 왔습니다. 특히 국가 안보와 관련된 데이터 분석 솔루션을 제공하는 고담(Gotham) 플랫폼을 통해 미국 국방부, CIA 등 여러 정부 기관과 협력해 왔으며, 이를 통해 안정적인 수익 기반을 확보했습니다. 2020년에 뉴욕 증권 거래소(NYSE)에 상장한 이후로 주식 시장에서도 주목받고 있습니다.

주요 플랫폼
팔란티어는 두 가지 소프트웨어 플랫폼을 제공합니다:

1. 고담(Gotham): 주로 정부 및 방위산업 부문에서 사용되며, 대량의 데이터를 분석해 국가 안보, 테러 방지, 범죄 수사 등 중요한 분야에서 빠른 의사결정을 돕습니다.
2. 파운드리(Foundry): 민간 기업을 대상으로 하며, 헬스케어, 금융, 제조업 등 다양한 산업에서 데이터를 실시간으로 분석해 비즈니스 인사이트를 제공합니다. 파운드리는 AI 기반 기능을 통해 데이터를 예측하고 분석할 수 있습니다.

3분기 실적 발표가 왜 중요한가요?

실적 발표란?
기업은 매 분기마다 실적을 발표하여 매출, 수익, 성장 현황 등을 공개합니다. 팔란티어는 11월 4일에 2024년 3분기 실적을 발표할 예정이며, 이는 회사의 최근 성과와 향후 성장 가능성을 가늠할 중요한 기회가 될 것입니다​.

3분기 예상 실적
이번 3분기에서 팔란티어의 예상 매출은 약 7억 510만 달러로 전년 동기 대비 28% 성장이 기대되며, 주당 순이익(EPS)은 $0.09로 예상됩니다​. 이는 팔란티어가 AI와 데이터 분석에 대한 수요 증가를 얼마나 잘 활용하고 있는지를 보여줄 중요한 지표입니다.

팔란티어가 주목하는 성장 전략은 무엇인가요?

1. 민간 부문 매출 확대
   팔란티어는 기존에 정부 계약에 의존하던 구조에서 벗어나 민간 부문으로의 확장을 가속화하고 있습니다. 헬스케어, 금융, 제조업 분야의 기업 고객들이 파운드리 플랫폼을 통해 데이터를 활용해 더욱 효율적인 비즈니스 결정을 내리고 있으며, 민간 부문에서의 매출 성장이 회사의 안정성과 성장 가능성을 높이는 중요한 요인으로 작용하고 있습니다.
2. AI 및 데이터 분석 수요 대응
   AI와 빅데이터 분석에 대한 수요가 계속해서 증가하고 있습니다. 팔란티어는 이를 중요한 기회로 보고, 플랫폼 내 AI 기능을 강화하고 있습니다. 기업과 정부 기관 모두 데이터를 활용한 실시간 분석과 예측 기능을 필요로 하고 있어, 팔란티어의 고급 AI 분석 솔루션이 큰 주목을 받고 있습니다.
3. 비용 관리와 수익성 개선
   팔란티어는 연구개발(R&D)과 인력 확장 등 초기 투자 비용이 많이 발생했지만, 점차 비용 효율성을 개선하며 흑자 전환에 가까워지고 있습니다. 이번 실적 발표에서는 회사가 비용을 얼마나 효율적으로 관리하고 있는지를 확인하는 것이 중요합니다. 수익성 개선은 팔란티어의 장기 성장 가능성을 보여줄 중요한 지표가 될 것입니다.

투자자들이 주목해야 할 주요 관전 포인트

1. 민간 부문 매출 증가
   팔란티어는 정부 계약에 대한 의존도를 줄이고 민간 부문 매출 비율을 높이는 전략을 추구하고 있습니다. 이번 실적 발표에서 민간 부문 매출 비중이 증가했는지 확인하는 것은 회사의 성장성과 안정성을 평가하는 중요한 기준이 됩니다.
2. AI와 빅데이터 시장 수요 반영
   팔란티어의 AI 및 데이터 분석 솔루션이 AI와 빅데이터 수요 증가를 얼마나 잘 반영하고 있는지도 중요한 관전 포인트입니다. 특히, 팔란티어가 경쟁사 대비 기술적 우위를 얼마나 잘 유지하고 있는지, AI 기반 데이터 분석을 통한 실질적인 성과를 보여주는지가 핵심이 될 것입니다.
3. 비용 절감 및 수익성 개선
   팔란티어가 비용을 얼마나 효율적으로 관리하고 있는지는 투자자들에게 중요한 요소입니다. 이번 실적 발표에서 비용 관리 성과가 개선되었고, 흑자 전환 가능성이 구체화된다면 주식 시장에서도 긍정적으로 평가될 것입니다.

팔란티어의 주가 변동성과 투자 시 유의할 점

1. 주가 변동성
   팔란티어 주식은 실적 발표나 시장 기대에 따라 변동성이 큰 편입니다. AI와 빅데이터 산업에 대한 시장의 기대가 높은 만큼, 팔란티어가 예상 실적을 초과 달성하면 주가가 상승할 가능성이 크지만, 반대로 실적이 기대에 못 미칠 경우 주가 하락의 가능성도 있다는 점을 유념해야 합니다.
2. 정부 계약 의존도와 리스크
   팔란티어는 여전히 상당 부분의 매출이 정부 계약에서 나오기 때문에, 정부 예산 변동이나 규제 강화는 리스크로 작용할 수 있습니다. 팔란티어는 민간 부문 확장을 통해 이러한 리스크를 줄이려 하고 있으며, 이 전략의 성과가 향후 주가에 큰 영향을 미칠 것입니다.
3. 산업 내 경쟁 상황
   AI와 빅데이터 분석 시장은 매우 경쟁이 치열한 산업으로, 팔란티어는 기술적 우위를 바탕으로 경쟁력을 확보하려 하고 있습니다. 그러나 다른 AI 및 데이터 분석 기업들과의 경쟁에서 얼마나 차별화된 가치를 제공할 수 있는지가 장기 성장의 관건이 될 수 있습니다.

결론: 팔란티어의 향후 성장 가능성

이번 3분기 실적 발표는 팔란티어가 비용을 효과적으로 관리하고, 민간 부문 확장과 AI 수요 증가에 어떻게 대응하고 있는지 보여줄 중요한 기회입니다. 팔란티어가 AI와 빅데이터 분석의 주요 공급자로 자리 잡으며, 정부와 민간 부문 모두에서 고객층을 확보하고 수익성을 개선할 수 있다면 주가에 긍정적인 영향을 미칠 것입니다. 다만, 변동성이 큰 주식임을 고려하여 신중하게 접근하는 것이 좋습니다.